富国天惠精选成长混合型证券投资基金( LOF ).pdf
![资源得分’ title=](/images/score_1.gif)
![资源得分’ title=](/images/score_1.gif)
![资源得分’ title=](/images/score_1.gif)
![资源得分’ title=](/images/score_1.gif)
![资源得分’ title=](/images/score_05.gif)
《富国天惠精选成长混合型证券投资基金( LOF ).pdf》由会员分享,可在线阅读,更多相关《富国天惠精选成长混合型证券投资基金( LOF ).pdf(32页珍藏版)》请在得力文库 - 分享文档赚钱的网站上搜索。
1、 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)二二 00 六年半年度报告六年半年度报告 报告期年份:二 00 六年 基金管理人:富国基金管理有限公司 基金托管人:中国工商银行股份有限公司 送出日期:二 00 六年八月二十九日 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 重要提示重要提示 富国基金管理有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字
2、同意,并由董事长签发。基金托管人中国工商银行根据本基金合同规定,于 2006 年 8 月 25 日复核了本报告中的财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。富国基金管理有限公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。签发:富国基金管理有限公司董事长 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 目 录 目 录 一、基金简介.1 二、主要财务指标和基金净值表现.2(一)主要财务指标.
3、2(二)基金净值表现.3 三、管理人报告.4(一)基金管理人及基金经理小组情况.4(二)遵规守信说明.4(三)对报告期内本基金的投资策略和业绩表现的说明与解释.4(四)对宏观经济、证券市场及行业走势的展望.5 四、托管人报告.5 五、财务会计报告(未经审计).6(一)会计报告书.6(二)会计报表附注.9 六、投资组合报告(2006 年 6 月 30 日).21(一)基金资产组合情况.21(三)报告期末股票投资明细.22(四)报告期内股票投资组合的重大变动.23(五)报告期末按券种分类的债券投资组合.25(六)报告期末债券投资的前五名债券明细.25(七)投资组合报告附注.26 七、基金份额持有人
4、户数、持有人结构.26 八、基金份额变动.27 九、重大事件揭示.27 十、备查文件目录.29 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 1一、基金简介一、基金简介(一)基金名称:富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)基金简称:富国天惠 交易代码:161005 运作方式:契约型开放式 基金合同生效日:2005 年 11 月 16 日 报告期末基金份额总额:348,136,011.40 份(二)投资目标:本基金主要投资于具有良好成长性且合理定价的股票,在利用金融工程技术控制组合风险的前提下,谋求基金资产的长期最大化增值。投资策略:本基金采用主动投资管理策略,基于“
5、快速成长、合理定价”的选股标准精选个股,并在坚持以基本面研究驱动投资的基础上进行适度的选时操作,争取投资收益的最大化。业绩比较基准:中信标普 300 指数70%中信国债指数25%同业存款利率5%风险收益特征:本基金是一只主动投资的混合型基金,主要投资于具有良好成长性且合理定价的股票,风险和预期收益匹配,属于风险适中的证券投资基金品种。本基金力争在严格控制风险的前提下谋求实现基金资产长期稳定增长。(三)基金管理人:富国基金管理有限公司 注册地址:上海市黄浦区广东路 689 号海通证券大厦 13、14 层 办公地址:上海市黄浦区广东路 689 号海通证券大厦 13、14 层 邮政编码:200001
6、 法定代表人:陈敏 信息披露负责人:林志松 电话:95105686 传真:021-63410600 电子邮箱:(四)基金托管人:中国工商银行股份有限公司(以下简称:中国工商银行)注册地址:北京市西城区复兴门内大街 55 号 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 2办公地址:北京市西城区复兴门内大街 55 号 邮政编码:100032 法定代表人:姜建清 信息管理负责人:庄为 电话:01066106912 传真:01066106904 电子邮箱:(五)本基金选用的信息披露报刊:中国证券报、上海证券报 登载半年度报告正文的管理人互联网网址: 基金半年度报告置备地点:富国
7、基金管理有限公司 上海市黄浦区广东路 689 号海通证券大厦13、14 层 中国工商银行 北京市西城区复兴门内大街 55 号 (六)注册登记机构名称:中国证券登记结算有限责任公司 地址:北京市西城区金融大街 27 号投资广场 23 层 二、主要财务指标和基金净值表现二、主要财务指标和基金净值表现(一)主要财务指标 序号 主要财务指标 本期间 1 基金本期净收益113,899,890.26 元 2 加权平均基金份额本期净收益27.23%3 期末基金资产净值522,283,200.89 元 4 期末可供分配基金收益58,154,236.48 元 5 期末可供分配基金份额收益0.1670 元 6 期
8、末基金份额净值1.5002 元 7 基金加权平均净值收益率22.42%8 本期基金份额净值增长率63.13%9 基金份额累计净值增长率66.85%提示:上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 3(二)基金净值表现 1、富国天惠精选成长混合型证券投资基金历史各时间段份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较表 阶段 净值增 长率 净值增长率标准差 业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差 过去一个月 0.36%1.6
9、5%1.51%1.23%-1.15%0.42%过去三个月 36.02%1.71%22.33%1.20%13.69%0.51%过去六个月 63.13%1.34%35.74%0.98%27.39%0.36%自基金成立起至今 66.85%1.19%43.26%0.90%23.59%0.29%2、自基金合同生效以来富国天惠精选成长混合型证券投资基金份额净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图-5.00%5.00%15.00%25.00%35.00%45.00%55.00%65.00%75.00%2005-11-162005-12-16 2006-1-16 2006-2-162006-3-16 2
10、006-4-16 2006-5-16 2006-6-16天惠基金基金基准注:基金自合同生效日至截止日不满 1 年,截止日期为 2006 年 6 月 30 日。富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 4三、管理人报告三、管理人报告(一)基金管理人及基金经理小组情况 1、基金管理人 富国基金管理有限公司于 1999 年 4 月 13 日获国家工商行政管理局登记注册成立,是经中国证监会批准设立的首批十家基金管理公司之一,公司于 2001年 3 月从北京迁址上海。2003 年 9 月加拿大蒙特利尔银行(BMO)参股富国基金管理有限公司的工商变更登记办理完毕,富国基金管理有限
11、公司成为国内首批成立的十家基金公司中,第一家中外合资的基金管理公司。截止 2006 年 6 月30 日,本基金管理人管理汉盛证券投资基金、汉兴证券投资基金、汉鼎证券投资基金、汉博证券投资基金四只封闭式证券投资基金和富国动态平衡证券投资基金、富国天利增长债券投资基金、富国天益价值证券投资基金、富国天瑞强势地区精选混合型证券投资基金、富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)和富国天时货币市场基金六只开放式证券投资基金。2、基金经理小组 朱少醒,男,生于 1973 年,管理学博士,八年证券从业经验。曾先后担任华夏证券研究所分析师、富国基金管理公司研究策划部分析师、富国基金管理公司产品开发主管,2
12、004 年 6 月至 2005 年 8 月任富国天益价值证券投资基金基金经理助理,2005 年 11 月起任富国天惠精选成长基金基金经理。(二)遵规守信说明 本报告期,富国基金管理有限公司作为富国天惠精选成长混合型证券投资基金的管理人严格按照中华人民共和国证券投资基金法、中华人民共和国证券法、富国天惠精选成长混合型证券投资基金基金合同以及其它有关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,以在充分重视本金长期安全的前提下,力争为基金持有人创造较高的当期收益为目标,管理和运用基金资产,无损害基金持有人利益的行为,基金投资组合符合有关法规及基金合同的规定。(三)对报告期内本基金
13、的投资策略和业绩表现的说明与解释 本基金在报告期内净值增长率 63.13%,期间每 10 份基金份额派发红利 1.2元。按照晨星分类,报告期内本基金在 54 个可比基金中排名第 7。富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 5在报告期内本基金实现了净值的稳定增长,取得了良好的投资业绩,并通过高额分红为持有人实现了较高的收益。天惠基金上半年的运作经历了封闭期和开放期两个阶段。从年初到 2 月 16日尚处于封闭运作期,考虑到开放初期基金份额的不稳定性及净值低波动的需求,基金经理采取了相对保守的仓位稳健运作。从 2 月 16 日开始,基金进入正常赎回期。基金在实现分红后逐步
14、调整到正常仓位。基金净值的增长的动量也提升到正常水平。在资产配置方面,本基金兼顾了行业趋势向好、估值合理的公司和行业趋势不确定性大但股价过度反应的公司,重点配置偏向于前者。具体行业配置方面,本基金在消费品、金融、商业、地产、电网设备投资、港口机械等行业进行超额配置,在电力、钢铁等行业低于基准配置。个股层面,本基金重点投资于管理层诚信、公司治理机构良好、未来几年能维持高质量增长的企业。我们认为选择具有良好“企业基因”、公司治理结构完善,并由高素质、值得信赖的管理层领导的企业,分享企业自身增长带来的资本市场收益是成长型基金取得收益的最佳途径。同时,在天惠上半年的运作中,人民币汇率制度改革、政府主导
15、的投资拉动、城市化、产业结构升级等对市场有中长期影响的投资主题始终体现在天惠组合的构建和调整过程中。(四)对宏观经济、证券市场及行业走势的展望 对于下半年的 A 股市场我们有如下判断:中国的经济将继续维持较高的增长速度。而在全球经济走强的背景下,我国的外贸出口将继续保持较高的增速。外汇占款的居高不下导致市场在今后较长的一段时期内依然会有充裕的流动性。上半年的固定资产投资过快的增速势必引发对经济过热的担忧,不排除下半年继续有紧缩的措施出台。但在人民币汇率升值压力的背景下,货币政策的可供选择的空间并不是很大。就市场估值而已,经过上半年市场估值中枢的整体上移,就市场的整体估值水平已经趋于合理。对于一
16、些概念股,甚至已有一定的泡沫成份。但我们认为,对于那些质地优良的上市公司,以合理的估值长期持有,投资者依然能分享到企业高速成长带来的良好收益。我们认为下半年的市场结构分化现象会较上半年明显,机会更多产生于个股选择层面。四、托管人报告四、托管人报告 2006年上半年,本托管人在对富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 6的托管过程中,严格遵守证券投资基金法及其他有关法律法规、基金合同,不存在任何损害基金份额持有人利益的行为,完全尽职尽责地履行了应尽的义务。2006年上半年,富国天惠精选成长混合型证券投资基金的管理人富国基金管
17、理有限公司在富国天惠精选成长混合型证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上,不存在任何损害基金份额持有人利益的行为,在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本托管人依法对富国基金管理有限公司在2006年上半年所编制和披露的富国天惠精选成长混合型证券投资基金半年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查,以上内容真实、准确和完整。中国工商银行股份有限公司资产托管部 2006年8月25日 五、财务会计报告(未经审计)五、财务会计报告(未经审计)(一)会计报告书 1、2006 年 6 月 30 日资产负债
18、表 金额单位:人民币元 1、2006 年 6 月 30 日资产负债表 金额单位:人民币元 资 产 注释号 期末数 年初数 银行存款 11,020,082.554,361,001.50 清算备付金 1,437,004.466,141,906.36 交易保证金 544,689.9948,780.49 应收证券清算款 3,069,019.27718,864.05 应收股利 应收利息 474,738.25358,196.08 应收申购款 65,599.94113,300.49 其他应收款 股票投资市值 475,451,932.20230,200,378.75 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF
19、)2006 年半年度报告 7其中:股票投资成本 341,373,844.64217,654,676.41 债券投资市值 35,831,500.0027,224,628.30 其中:债券投资成本 33,719,348.6826,502,111.22 权证投资市值 其中:权证投资成本 配股权证 买入返售证券 330,000,000.00 待摊费用 其他资产 资产合计 资产合计 527,894,566.66599,167,056.02527,894,566.66599,167,056.02 负债及基金持有人权益 应付证券清算款 应付赎回款 3,431,709.83 应付赎回费 13,923.01 应
20、付管理人报酬 675,723.58750,890.39 应付托管费 112,620.60125,148.39 应付佣金 670,903.45181,092.87 应付利息 应付收益 未交税金 其他应付款 537,881.99 卖出回购证券款 短期借款 预提费用 168,603.31 其他负债 负债合计 负债合计 5,611,365.771,057,131.65 5,611,365.771,057,131.65 基金持有人权益 实收基金 348,136,011.40584,787,112.09 未实现利得 115,992,953.0113,276,345.01 未分配收益 58,154,236.
21、4846,467.27 持有人权益合计 持有人权益合计 522,283,200.89598,109,924.37 负债与持有人权益总计 522,283,200.89598,109,924.37 负债与持有人权益总计 527,894,566.66599,167,056.02 527,894,566.66599,167,056.02 所附附注为本会计报表的组成部分 2、2006 年上半年度经营业绩表 金额单位:人民币元 2、2006 年上半年度经营业绩表 金额单位:人民币元 项 目 注释号本期数上年同期数一、收入 一、收入 118,616,995.48 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)
22、2006 年半年度报告 81、股票差价收入 101,232,582.032、债券差价收入 1,864,312.483、权证差价收入 10,359,843.234、债券利息收入 158,627.245、存款利息收入 331,496.426、股利收入 3,448,793.687、买入返售证券收入 227,693.438、其他收入 993,646.97 二、费用 二、费用 4,717,105.221、基金管理人报酬 3,851,006.902、基金托管费 641,834.493、卖出回购证券利息支出 17,205.484、利息支出 0.005、其他费用 207,058.35其中:上市费 29,752
23、.78信息披露费 99,178.95 审计费用 39,671.58三、基金净收益 三、基金净收益 113,899,890.26加:未实现利得 122,922,019.46四、基金经营业绩 四、基金经营业绩 236,821,909.72 所附附注为本会计报表的组成部分 3、2006 年上半年度基金收益分配表 金额单位:人民币元3、2006 年上半年度基金收益分配表 金额单位:人民币元 项目 本期数 上年同期数 本期基金净收益 113,899,890.26 加:期初基金净收益 46,467.27 加:本期损益平准金 -8,428,912.30 加:以前年度损益调整 可供分配基金净收益 105,51
24、7,445.23 减:本期已分配基金净收益 47,363,208.75 期末基金净收益 58,154,236.48 所附附注为本会计报表的组成部分 4、2006 年上半年度基金净值变动表 金额单位:人民币元 4、2006 年上半年度基金净值变动表 金额单位:人民币元 项目 本期数 上年同期数一、期初基金净值 598,109,924.37 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)2006 年半年度报告 9二、本期经营活动:基金净收益 113,899,890.26未实现利得 122,922,019.46经营活动产生的基金净值变动数 236,821,909.72三、本期基金单位交易:基金申购款
25、507,327,876.64基金赎回款 772,613,301.09基金单位交易产生的基金净值变动数 -265,285,424.45四、本期向持有人分配收益:向基金持有人分配收益产生的基金净值变动数47,363,208.75五、期末基金净值 522,283,200.89 所附附注为本会计报表的组成部分(二)会计报表附注 1、基金设立说明 1、基金设立说明 富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)(以下简称“本基金”),系经中国证券监督管理委员会证监基金字2005268号文关于富国天惠精选成长混合型证券投资基金(LOF)设立的批复的批准,由富国基金管理有限公司作为管理人向社会公开发行募集并于
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 富国天惠精选成长混合型证券投资基金 LOF 富国 精选 成长 混合 证券 投资 基金
![提示](https://www.deliwenku.com/images/bang_tan.gif)
限制150内